出品|WEMONEY研究室

文|劉雙霞

繼中銀、捷信、招聯、興業、馬上5家消費金融公司后，哈銀消費金融也獲批發行金融債。這意味著其融資渠道進一步拓寬。

哈銀消費金融上半年業績表現良好，總資產實現21.89%的增長，實現凈利潤0.61億元，累計放貸額突破千億元。不過，在消費金融行業整體增長式微的背景下，哈銀消費金融也正處于轉型階段，謀求線上化轉型，發力自營業務。

融資渠道進一步拓寬

11月1日，銀保監會官網披露，哈銀消費金融公司獲批在全國銀行間債券市場公開發行總規模不超過20億元人民幣、期限不超過3年的金融債券。

金融債獲批發行意味著哈銀消費金融融資渠道進一步拓寬。消費金融公司的資金來源主要有：股東資金、同業拆借、銀團貸款、發行金融債及ABS（個人消費貸款資產支持證券）。一般來講，融資成本從低到高為：股東資金、同業拆借、發行ABS、金融債、銀團貸款。

近來，地方性銀行業務出省被限制，消費金融公司在同業借款方面受到較大影響，多數消費金融公司需進一步拓寬融資渠道。

在融資渠道上，2020年11月，哈銀消費金融辦理首筆線上同業拆借業務。目前，哈銀消費金融暫未獲取發行ABS資格。

相對而言，金融債是一種提供中長期資金的融資方式。因發行金融債的門檻相對較高，獲批發行金融債也是對消金公司業務發展的一種認可。根據《全國銀行間債券市場金融債券發行管理辦法》，金融債券發行主體必須滿足最近三年連續盈利，資本充足率不低于10％。

據WEMONEY研究室統計，除了哈銀消費金融，2016年以來，有中銀、捷信、招聯、興業、馬上5家頭部消費金融公司獲銀保監部門批準發行金融債。

哈銀消費金融近來業績表現良好。數據顯示，截至2021年6月30日，哈銀消費金融資產總額為人民幣138.87億元，較上年末增長21.89%;貸款總額為人民幣132.95億元，較上年末增長25.46%，實現凈利潤為人民幣0.61億元;累計服務人次超過2600萬，累計放款突破千億元人民幣。

謀求線上化轉型

哈銀消費金融是由哈爾濱銀行作為主要出資人發起設立的、經銀保監會批準、全國第19家開業的持牌消費金融公司，于2017年4月正式開業，2019年成功引入百度旗下度小滿金融戰略投資后，注冊資本增加為人民幣15億元。股東包括哈爾濱銀行、度小滿金融、斯特福德、博升優勢、同程軟件等。

在經歷2020年疫情以及當前疫情防控常態化環境下，線下業務展業難度較大，消費金融公司業務從線下轉到線上已經成為行業趨勢。

近來，哈銀消費金融也在謀求線上化轉型。今年年初，曾有媒體報道稱，哈銀消費金融公司內部有大量員工離職，或與此前業務虧損相關，其內部正在進行一場大規模的人員和戰略調整，側重線上互聯網運營。

據哈銀消費金融董事、總裁謝云立披露，哈銀消金從2020年開始就進行了深入、大量的“線上化”改革。在組織架構上，哈銀消金從類傳統銀行的架構變得更加互聯網化。如：為了滿足業務運營優化需求和新業務開發需求，哈銀消金內部設有市場化的項目機制，為快速解決需求建立專項項目組進行快速響應。

同時，在聯合貸、助貸等業務遭遇嚴監管的背景下，消費金融公司加快布局自營業務。哈銀消金2021年也在大力投入自營業務能力和自營品牌“哈哈貸”的建設，同時在金融業務的布局思路中更加重視客戶運營本身。

據了解，今年2月，哈銀消費金融“U享貸”產品正式升級為“哈哈貸”；6月上線風控系統“星斗”；8月更新上線全新APP“哈銀消金”，自營業務更進一步。

謝云立認為，消費金融線上化，是一場消費金融必須經歷的科技革命。哈銀消金的模式是主要經營自營線上消費貸品牌，或與互聯網渠道方合作小額信貸金融資產。