一、行業(yè)宏觀

杭州和西安宣布全面取消住房限購

5月9日，浙江杭州和陜西西安兩大城市宣布全面取消住房限購。

這次杭州樓市新政有三個關(guān)鍵：一是全面取消住房限購；二是首套房資格和貸款利率更易獲得；三是優(yōu)化積分落戶政策。《通知》提出，在杭州市取得合法產(chǎn)權(quán)住房的非本市戶籍人員，可申請落戶。

西安同日發(fā)布的10條穩(wěn)樓市新政，包括全面取消住房限購措施，多孩家庭公積金貸款最高額度提高至現(xiàn)有額度的1.2倍，支持“以舊換新”購房模式，允許企事業(yè)單位、社會主體購買二手房以及居民家庭登記選房后的剩余新房等。

在不少業(yè)內(nèi)人士看來，無論是杭州還是西安，出臺的樓市優(yōu)化政策都是史無前例的，目的在于激發(fā)更多的潛在需求。預(yù)計5月份開始，各地將迎來一波空前大的政策寬松潮，特別是二線城市，限購政策調(diào)整節(jié)奏或?qū)⒓涌欤瑫r核心城市降低首付比例、降低房貸利率、降低交易稅費等政策也具備調(diào)整預(yù)期。

中原地產(chǎn)首席分析師張大偉表示，持續(xù)兩年多的房地產(chǎn)調(diào)整已經(jīng)逐漸接近底部，隨著房價回調(diào)，不同能級城市都已經(jīng)出現(xiàn)了高性價比房源，市場成交量有所企穩(wěn)。

4月全國乘用車零售153.2萬輛同比下降5.7%

乘聯(lián)會：4月全國乘用車市場零售153.2萬輛，同比下降5.7%，環(huán)比下降9.4%。4月新能源乘用車批發(fā)銷量達(dá)到78.5萬輛，同比增長30.0%，環(huán)比下降3.7%。4月新能源車市場零售67.4萬輛，同比增長28.3%，環(huán)比下降5.7%。

4月自主品牌零售88萬輛，同比增長11%，環(huán)比下降5%。當(dāng)月自主品牌國內(nèi)零售份額為57.4%，同比增長9個百分點；2024年自主品牌累計份額56%，相對于去年同期增加6.3個百分點。4月自主品牌批發(fā)市場份額64.1%，較去年同期增長7.9個百分點；自主品牌在新能源市場和出口市場獲得明顯增量。頭部傳統(tǒng)車企轉(zhuǎn)型升級表現(xiàn)優(yōu)異，比亞迪、奇瑞汽車、吉利汽車、長安汽車等傳統(tǒng)車企品牌份額提升明顯。

4月主流合資品牌零售45萬輛，同比下降26%，環(huán)比下降9%。4月德系品牌零售份額19%，同比下降2.2個百分點，日系品牌零售份額15.2%，同比下降3.6個百分點。美系品牌市場零售份額達(dá)到5.9%，同比下降2.6個百分點。

4月豪華車零售20萬輛，同比下降12%，環(huán)比下降24%。4月的豪華品牌零售份額13.2%，同比下降0.9個百分點，傳統(tǒng)豪華車市場需求并不很強。

港股漲瘋了！港股通紅利稅或?qū)p免？

5月10日，下午開盤之后，港股暴漲，恒生指數(shù)大漲超2%，國企指數(shù)漲超2.4%，恒生科技走勢疲軟，午后翻紅，此前一度跌超1%，走勢出現(xiàn)了分化。

彭博引述知情人士表示，中國考慮減免內(nèi)地個人投資者通過港股通投資港股，在取得股息紅利時所需繳納的20%所得稅，以避免兩地重復(fù)征稅的情況。若相關(guān)計劃得以實施，料有助進(jìn)一步改善港股流動性，吸引公司赴港籌集資金。

中金稱，直接減免規(guī)模相對有限，但有助于提振情緒。過去三年期間，全部港股通標(biāo)的的累計分紅總額年均約在1.8萬億港元左右。進(jìn)而計算港股通投資者在每只股票的持倉占比以及20%的港股通紅利稅收標(biāo)準(zhǔn)，經(jīng)過測算，港股通機制每年所征收的紅利稅收總額大概在450億港元左右。假設(shè)內(nèi)地個人投資者在港股通的投資占比約為1/4，預(yù)計本次潛在調(diào)整每年所帶來的直接稅收減免大概在100億港元上下。如果將公募基金也納入在內(nèi)，那么可能帶來的稅收減免可能擴(kuò)大到200億港元左右。不過，考慮到今年以來港股市場主板日均成交額大約在1000億港元，此次潛在調(diào)整所帶來的短期直接減免規(guī)模或有限，但或從情緒層面帶來提振。

二、公司

知名私募瑞豐達(dá)資產(chǎn)爆雷

5月9日下午，一則20—50億規(guī)模私募“瑞豐達(dá)資產(chǎn)跑路”的傳聞在資管圈流傳。券商中國記者多方求證后發(fā)現(xiàn)，相關(guān)傳聞基本屬實。

據(jù)悉，涉事私募全稱為浙江瑞豐達(dá)資產(chǎn)管理有限公司，目前該私募產(chǎn)品已無法贖回，公司實控人已失聯(lián)，部分投資人已經(jīng)報案。根據(jù)相關(guān)信息進(jìn)一步調(diào)查顯示，瑞豐達(dá)產(chǎn)品存在多層嵌套，資金下投多家私募，底層投向和嘉天健（834274.NQ）等多只新三板股票，從操作上看疑似高位接盤。

券商中國記者今日上午在瑞豐達(dá)上海辦公地發(fā)現(xiàn)，部分公司Logo已被損毀，現(xiàn)場有多位投資人前來協(xié)商。

此外，據(jù)第一財經(jīng)最新消息，上海浦東分局經(jīng)偵支隊已于今日中午抵達(dá)現(xiàn)場，查封瑞豐達(dá)辦公處。浦東分局經(jīng)偵支隊要求現(xiàn)場維權(quán)的投資者去支隊窗口遞交相關(guān)材料，目前尚未立案，在進(jìn)行初步審查后的60天內(nèi)決定是否立案。

錳礦價格一個月飆升超60%，哪些公司受益？

近期錳礦價格持續(xù)上漲，一個月內(nèi)漲價超過六成，引起相關(guān)上市公司股價大漲。其中南方錳業(yè)、湘潭電化等擁有錳礦的公司在這波股價上漲中領(lǐng)先。

我國錳行業(yè)的龍頭是南方錳業(yè)，南方錳業(yè)目前擁有錳礦資源量1.1億噸（權(quán)益量9141萬噸），品味 23.5%，儲量8494萬噸（權(quán)益量 7468 萬噸），品味 20.0%。該公司前身廣西大錳錳業(yè)2009年在南非開發(fā)投資PALING錳礦山，該公司在南非共擁有6處錳礦采礦權(quán)。

西部黃金主要產(chǎn)品為標(biāo)準(zhǔn)金、電解金屬錳和錳礦石，有2座錳礦（儲量 1209 萬噸）， 分別為百源豐和蒙新天霸，平均品位 31%。公司預(yù)計2026年錳礦產(chǎn)能增至109萬噸。

湘潭電化楠木沖錳礦目前保有錳礦石資源儲量19.41萬噸，平均品位15.12%。愛屯錳礦查明錳礦石資源量為200萬噸以上，其中氧化錳礦石平均品位23.41%，碳酸錳礦石資源量平均品位13.97%。愛屯錳礦目前已完成前期的評審備案、開發(fā)利用方案等相關(guān)工作。

紅星發(fā)展孫公司貴州省松桃紅星電化礦業(yè)有限責(zé)任公司、萬山鵬程礦業(yè)有限責(zé)任公司分別有一座碳酸錳礦山，兩座錳礦山總產(chǎn)能約25萬噸/年，2023年度產(chǎn)量為11.42萬噸；2024年度，兩座礦山分別在進(jìn)行儲量核實以及安全生產(chǎn)許可證辦理工作。

特斯拉股價為何又異動了？這次與美國司法部的調(diào)查傳聞有關(guān)

周三美股開盤后，美國電動車、AI和機器人公司特斯拉一度下跌超3%。股價異動的原因，依然與給該公司帶來不少關(guān)注（和麻煩）的輔助駕駛功能Autopilot、FSD有關(guān)。臨開盤前不久，有媒體援引多名知情人士發(fā)布消息稱，美國司法部的檢察官正在調(diào)查特斯拉公司，是否在宣傳Autopilot、FSD時誤導(dǎo)消費者和投資者，從而構(gòu)成電信或證券欺詐。對于特斯拉的輔助駕駛系統(tǒng)，除了美國道路交通監(jiān)管部門外，在一旁虎視眈眈的還有美國司法部、美國證券交易委員會等一堆各類監(jiān)管機構(gòu)。

在這起調(diào)查中，焦點將集中在特斯拉公司以及CEO馬斯克的宣傳，是否越過了法律的紅線。調(diào)查人員正在研究特斯拉是否涉嫌誤導(dǎo)消費者，從而構(gòu)成電信詐騙；而欺騙投資者則有可能構(gòu)成證券欺詐。舉例而言，在一個至今仍掛在特斯拉網(wǎng)站上的視頻中，公司表示“需要人坐在駕駛座上只是因為法律原因，他什么也不用做，車子是自動駕駛的。”

一名特斯拉的工程師也曾在2022年的一起Autopilot 致命事故庭審中作證，表示公司在2016年發(fā)布的視頻旨在展示FSD技術(shù)的潛力，但并沒有準(zhǔn)確展示這項技術(shù)在當(dāng)時的實際能力。

三、基金

“頂流”基金經(jīng)理加倉這些股票

近日，不少上市公司因回購事項披露前十大流通股東，謝治宇、傅鵬博、張坤、胡昕煒、楊銳文、林英睿等知名基金經(jīng)理調(diào)倉動作浮出水面，引起市場關(guān)注。

加倉大消費

5月9日，伊利股份發(fā)布的公告顯示，截至4月29日，基金經(jīng)理張坤管理的易方達(dá)藍(lán)籌精選加倉該公司200萬股，最新持倉達(dá)5700萬股。

預(yù)制菜公司千味央廚獲得兩位知名基金經(jīng)理布局。該公司日前發(fā)布的公告顯示，截至4月26日，謝治宇管理的興全合潤混合新進(jìn)102.14萬股，而胡昕煒管理的匯添富消費行業(yè)混合也新進(jìn)買入70萬股。

興證全球基金的另一位“名將”任相棟也有動作，他管理的興全合泰加倉包裝印刷公司裕同科技34.59萬股；喬遷管理的興全商業(yè)模式優(yōu)選則新進(jìn)181.98萬股公牛集團(tuán)。

另外，知名基金經(jīng)理林英睿對王府井持續(xù)減持，他管理的廣發(fā)睿毅領(lǐng)先和廣發(fā)價值領(lǐng)先二季度合計減持約278萬股，這兩只產(chǎn)品在今年一季度也曾減倉超700萬股。林英睿在2022年下半年新進(jìn)這家公司以來，其在2023年以增持為主，巔峰時期的持倉超過4000萬股，但該公司去年全年大跌超40%。

被稱作“交銀三劍客”之一的楊浩也小幅減持一家倉儲物流公司，5月9日宏川智慧公告顯示，截至4月26日，楊浩管理的交銀新生活力減倉該公司73.5萬股。

科技賽道備受關(guān)注

近日，半導(dǎo)體集成電路芯片公司睿創(chuàng)微納發(fā)布公告顯示，截至4月22日，楊銳文管理的景順長城電子信息產(chǎn)業(yè)新進(jìn)562.40萬股，而他管理的景順長城新能源產(chǎn)業(yè)、景順長城成長龍頭一年持有還持倉該公司約1170萬股，他多個季度以來對該公司積極布局。

謝治宇管理的興全合潤混合今年二季度加倉174.82萬股易點天下，而其對易點天下的最新持倉接近1000萬股。謝治宇管理的三只產(chǎn)品曾在2023年四季度新進(jìn)該公司，合計持倉超3000萬股。

此外，基金經(jīng)理劉慧影管理的諾安優(yōu)化配置混合增持超6萬股光學(xué)光電子公司茂萊光學(xué)。

減持新能源

近日，硅料龍頭公司通威股份發(fā)布公告顯示，傅鵬博管理的睿遠(yuǎn)成長價值退出該公司前十大流通股東，其在今年一季度末持有4210萬股，合計市值超10億元，而二季度以來至少減倉了近2000萬股。

除了對通威股份的減持之外，電池公司新宙邦也被傅鵬博大手筆減倉。根據(jù)相關(guān)公告，截至5月6日，睿遠(yuǎn)成長價值持有該公司905.87萬股，較一季度末的1262萬股減持了超350萬股。

同樣從前十大流通股東名單消失的還有陳皓，他管理的易方達(dá)科翔、易方達(dá)新經(jīng)濟(jì)均退出汽車連接器概念股徠木股份的前十大流通股東，而他掌舵的易方達(dá)品質(zhì)動能三年持有也減倉了70萬股，這三只產(chǎn)品至少減持了約500萬股。