眼下，鼓勵超前消費、享受生活的借貸廣告隨處可見，誘導年輕人打開了“沖動消費”、“過度借貸”的潘多拉魔盒。

隨著消費者過度負債的風險暴露，市場上倡導“理性消費”的聲音越來越多。春節前夕，央行提到，要高度警惕居民杠桿率過快上升的透支效應和潛在風險，不宜依賴消費金融擴大消費。

央行的提示在消費金融行業掀起熱議，有人將其視為消費金融行業的利空消息。不過，相較于監管部門，消費金融從業者們可能在更早之前就感受到了市場環境變化所帶來的潛在風險，并且有針對性地采取了應對措施。

消金公司推出金融版“7天無理由退貨”

近日，WEMONEY研究室關注到，中原消費金融公司APP上出現了一項“7天無理由還款”的服務。

值得關注的是，雖然電商領域的7天無理由退貨理念已經深入人心，但是中原消費金融公司“7天無理由還款”權益概念的提出，卻是消費金融行業內首家。

據中原消費金融APP界面顯示，“7天無理由還款”權益，是用戶在首次借款的前7天內提前還款，中原消費金融公司不收取任何費用（包括利息），是中原消費金融公司推出的一項鼓勵用戶理性消費的保障性權益。

據介紹，用戶首次在中原消費金融APP、柚卡APP、微信、小程序、 支付寶生活號借款，可享有一次該權益的使用權。

（截圖自中原消金APP）

事實上，此前有不少貸款產品、信用卡都推出借貸“免息期”的優惠。不過，對比來看，中原消費金融公司“7天無理由還款”權益更像是購買保險時“冷靜期”的設置。此外，和“免息期”相比，“7天無理由還款”的權益不僅免息，也沒有手續費用等其他費用。

對于推出這項權益的初衷，中原消費金融公司總經理周文龍表示，希望通過這種方式讓借貸回歸理性，鼓勵用戶適度消費。

引來套利、薅羊毛風險？如何防范

“7天無理由還款”是否會引來套利、薅羊毛風險？

一位消金從業者指出，此項權益相當于可以把一筆錢免費用7天，從另一個角度來講，可能會引來羊毛黨或者投機者。

對此，也有人士表示，理論上有這種可能。這筆7天免費的資金只有在這7天內找到了好的門道，實現了增值，才算完成了套利。不過，目前市面上期限在7日內有穩定收益的理財產品不多，時限接近的資金進出往往有滯后。而從設置來看，中原消費金融的“7天無理由還款”權益僅針對于首次借款的用戶，金額不大，并且一個人只有一次使用機會，因此，整體上看套利空間很小。

中原消費金融公司相關人士也坦言，有可能會出現類似薅羊毛、套利的問題，但是“7天無理由還款”之所以能夠落地，在前期風控層面也進行了充分的設計和檢驗。據介紹，中原消費金融將風險篩選和建模能力進行前置，在獲客環節開始精準定位并篩選目標客群，從源頭優化客群結構。

中央財經大學中國互聯網經濟研究院副院長歐陽日輝認為，這個舉措看起來簡單，但對消費金融公司提出了比較大的考驗，推銷的產品、識別的客戶必須是要很精準的，這對消費金融公司的技術體系、客戶分析體系提出了更高要求。如果識別的客戶不太精準，過多的出現7天無理由還款的話，就會增加經營的壓力。

對于“7天無理由還款”產生的經營成本問題，中原消費金融副總經理邵航稱，公司在不斷創新服務手段，合理平衡規模與盈利，希望實現一種“長期主義”的價值，雖然可能需要犧牲短時間內的經濟效益，但是能夠積累更加優質的客戶，打磨服務與商業模式，倡導一種理性消費的價值觀，使其能夠在更長周期里有所收獲。在未來，要能夠在更長生命周期里與用戶保持互動，發展更精細化的運營能力。

監管倡導“理性消費”，消金公司如何應對？

目前，超前消費幾乎成為90后、00后等年輕一代的代名詞。

《中國消費年輕人負債狀況報告》數據顯示，“全國有1.75億90后，其中86.6%都接觸過信貸產品”。自制力差、對誘惑缺乏抵抗，當這些因素集中暴發時，年輕人就有可能陷入無法償債的困局。

2月8日晚間，央行發布的《2020年第四季度中國貨幣政策執行報告》，其中題為《合理評估居民部門債務風險》的專欄中提到，要高度警惕居民杠桿率過快上升的透支效應和潛在風險，不宜依賴消費金融擴大消費。

事實上，相較于監管部門，從業者們可能在更早之前就感受到了市場環境變化所帶來的潛在風險。

在業內人士看來，類似中原消費金融公司推出的“7天無理由還款”權益，從用戶權益的角度出發來解決沖動借貸的問題。尤其是針對年輕人的沖動消費，這項服務可以讓年輕人通過體驗的方式感知自己的還款能力是否足夠、負債額度是否合理。

在中國社科院金融所金融科技研究室主任尹振濤看來，針對“過度營銷導致沖動借貸”這一常見問題，消費金融機構主動承諾用戶首次借款可以享受“7天無理由還款”權益，給消費者留出“冷靜期”，有助遏制過度借貸亂象，消費者也可以在“冷靜期”內理性思考、貨比三家。在幫助消費者減少沖動借貸損失、保障消費者權益的同時，也可以促進消費金融行業往更好、更健康的方向發展。

在監管倡導“理性消費”的大背景下，未來可能會有更多消費金融公司面向用戶推出類似“7天無理由還款”的權益。

“中原消費金融的這個做法如果能夠在整個消費金融市場起到一個很好的示范效應的話，會推動整個消費金融行業構建一個良好生態系，我也希望消費金融行業在未來的發展中能夠有更多的創新出現。”歐陽日輝表示。