50元能做什么？        

可以讓朝九晚五的上班族吃一頓品質不錯的外賣；可以讓熱戀中小情侶看一場浪漫的電影；也可以讓小家庭買夠一兩天的食材。

而對于花唄來說，50元可以是一個額度，也是很多人逐步建立自己信用記錄的開始。       

金融是一門信用生意，而傳統觀念中，信用往往是建立于歷史數據之上。  

以往的金融產品，比如信用卡，都是先要知道這個客戶是誰，需要他自證信用，金融機構才愿意給到額度、才會授信，而花唄選擇相信陌生人。

在過往，很多用戶因為沒有接觸過信貸產品，在央行征信系統中也沒有征信記錄，這些“難以證明自己的信用”的用戶，他們被業內稱為“白戶”， 往往很難在信貸上完成“從0到1”的突破。

但這并不代表這些用戶信用不好，只是缺少被了解和信任的機會?；▎h50元的超小初始額度，由此而生，因為這不起眼的50元，用戶與花唄之間建立了基礎關系，在用戶的不斷使用了解過程中，二者共同成長。

螞蟻消金通過實時高頻地與用戶交互，結合用戶使用和還款情況，讓用戶形成信用成長并管理自己的資金額度的同時，通過智能化風控系統來降低不良率，螞蟻消金與用戶之間相互成就——用戶獲得了能夠滿足其需求的額度以及日趨完善的信用檔案，這意味著他們可以獲得很多螞蟻體系之外的金融服務；而螞蟻消金在驗證用戶信用的同時，也拓展了業務規模、完善了風控模型。

螞蟻目前服務的消費信貸用戶中，65%為三線以下城市用戶。數據也顯示，花唄的戶均余額（月賬單額度）只有不到900元，花唄授信額度5000元以下用戶占比75%，借唄授信額度10000元以下占比近70%。

這種認為“產品是最好的用戶教育”的理念，始終伴隨著花唄的發展，也是由此開始，螞蟻消金逐漸探索出一套獨有的消保思路，形成從產品功能到金融科普教育、發揮科技優勢的消保體系，為消費者提供負責任的消費金融服務。

在當下，這或許是相當必要的。

利率下行的大背景下，無論是傳統金融業還是金融科技公司的盈利增長都面臨壓力，于是提額、増期就成了一個普遍采取的策略，但這無疑會大大增加信貸雙方的風險——月收入5000元的人，一年期的總負債5000元，還款沒有壓力，但如果負債是5萬元、15萬元乃至50萬元呢？

2016年到2021年之間，我國人均收入從2.38萬元增長至3.69萬元，總增幅為55%，而短期消費貸款總規模提升了89.4%，二者巨大的差額自然有消費貸款滲透率提高的影響，但背后的個人債務風險同樣不容忽視，近年來不斷興起的反催收黑產已經充分說明問題。

這種背景下，是要賺快錢還是謀長久？這不僅是一個財務決策，更是一個風險決策。

而螞蟻的選擇顯得復雜一些：為用戶提供負責任的消費金融服務——既要在額度上滿足用戶的需求、又不能超出其償付的能力、同時還能把控住風險，保證用戶自身的財務狀況和金融機構業務的雙重健康度。

螞蟻消金通過產品設計、不斷交互，幫助用戶建立正確使用信貸工具的理念，形成信用成長，并逐漸學會管理自己的資金額度。

一方面通過“支付-查詢-還款-提額”的全鏈路，向用戶傳達按時還款、維持良好信用可以獲得更多金融服務的正向理念；另一方面，為用戶提供了多種輔助管理工具，包括額度管理功能、還款日設置、還款提醒、賬單助手等，來幫助用戶形成良性消費、制定合理的還款安排、提升信貸管理能力。

以賬單助手為例，用戶可以使用賬單助手管理自己的信貸消費，設置花超提醒，當每月消費超過了主動設置的計劃金額后，付款時會跳出提醒，避免沖動消費，而且賬單助手頁面在現實當月賬單進度的基礎上，還會把未來總計貸款情況按月展示，讓用戶非常清晰的掌握未來每個月的借貸賬單，這是在整個消費金融服務行業的首次嘗試。

螞蟻消金發現，開通賬單助手的花唄用戶中，大部分會自主設置自己的理想金額，其中超過7成用戶實際花銷均不超過自己設置的理想金額，有較好的理性消費自我管理意識。

賬單助手對于改善消費行為、引導理性借貸的作用也得到了研究驗證。清華大學五道口金融學院研究團隊經過對花唄“賬單助手”長達兩年的跟蹤實驗發現，“賬單助手”的提醒提高了用戶對個人消費的敏感度，使其更加合理規劃消費計劃。

報告的實驗對照組數據發現，開通賬單助手的用戶平均減少了19.6%的月度總消費。更理性的消費，也推動了更良好的還款行為，實驗組用戶的逾期率相比對照組顯著降低了3.7%。也就是說，假設對照組的逾期資產規模為100，則使用了賬單助手的實驗組用戶逾期資產規模為96.3，同比降低了3.7%。

過去十年里，我國消費金融的普及率、滲透率的大大提升，但同時，仍有包括新市民群體在內的部分人群金融需求未得到滿足，而且這部分群體往往接觸信貸產品時間不長，甚至沒有接觸過信貸產品，金融知識薄弱。

以上特征意味著，滿足這些群體金融需求的同時，更需要幫助其建立正確的信貸觀念，提升信貸管理能力，學會理性使用信貸工具，才能保證用戶自身財務狀況和金融機構業務的雙重健康度。

螞蟻消金的嘗試和探索或許可以作為一個樣本，但僅僅靠幾家機構“先負責任起來”還遠遠不夠，需要行業更多的機構加入“負責任”的行列。