據國家企業信用信息公示系統顯示，歷經三年籌備與審批，錢塘征信有限公司（以下簡稱“錢塘征信”）于2月5日完成工商登記，正式宣告成立。

我國個人征信市場長期由央行征信中心主導，覆蓋人群以傳統金融信貸記錄為主，而大量“信用白戶”及小微企業主的需求未被充分滿足。作為繼百行征信、樸道征信之后我國第三家市場化持牌個人征信機構，錢塘征信的落地標志著我國征信市場“政府+市場”雙輪驅動格局進一步深化，也為普惠金融與數據要素的高效應用注入新動能。

錢塘征信的成立可追溯至2021年11月，彼時中國人民銀行受理其個人征信業務申請，但因監管審慎性要求，牌照審批進程一度延緩。2024年1月，央行行長潘功勝在國新辦發布會上透露，央行正會同浙江省政府指導錢塘征信推進牌照申請，釋放出加速市場化征信布局的信號。同年11月11日，央行正式批準其牌照，有效期至2027年，為后續工商登記鋪平道路。

資料顯示，錢塘征信注冊資本10億元，注冊于杭州市西湖區，由3家國有企業和3家民營企業聯合發起。根據工商登記信息，浙江省旅游投資集團以40.1%的持股比例位居第一大股東，螞蟻集團全資子公司浙江融信網絡技術有限公司持股2持股29.9%，其余股東包括傳化集團（7%）、杭州市金融投資集團（6.5%）、浙江電子口岸（6.5%）及杭州溪樹企業管理合伙企業（10%）。

值得注意的是，相較2021年申請初期的股權方案（螞蟻集團與浙江旅游投資各持股35%），最終落地結構顯示國有資本占比提升，螞蟻集團通過子公司間接持股比例略有收縮，體現監管對股權平衡與數據合規的重視。這一“國有主導、民企參與”的模式，既依托國有資本的政策公信力，又融合螞蟻集團的數據與技術優勢，形成資源互補。例如，浙江旅游投資集團在旅游、醫療等場景積累的多元數據，與螞蟻的消費金融及支付數據結合，有望構建更立體的個人信用評估體系。

對此，業內認為，錢塘征信的成立不僅優化了市場供給結構，更順應了數字經濟時代對數據要素高效流通的需求。隨著其業務落地，我國個人征信市場將邁向多層次、多元化新階段，為實體經濟發展提供更堅實的信用基礎設施支撐。

錢塘征信獲批成立后，個人征信市場上的三家機構將如何將競爭發展？

分析來看，樸道征信、百行征信、錢塘征信三家的差異化主要體現在數據來源、產品形態、服務客戶等方面。在此前央行公示錢塘征信相關情況時，有行業人士認為，“三家機構首先從地域上，分別覆蓋國內消費經濟和信用經濟最發達的地區，有互補性。其次，三家機構互相競爭，可以防止一家獨大，保持市場活力，有利于提供更好的征信產品和服務。”（姜林燕 /文）